Déroulement des activités en 2019/20.
Compte de résultats, patrimoine ainsi que capitaux propres et financement – aperçu de l’essentiel en chiffres.
Avec une augmentation du chiffre d'affaires de 4,8 pour cent, l’exercice comptable 2019/20 s’est déroulé de manière très positive pour le Groupe EOS. Le bénéfice avant impôt se situait à nouveau nettement au-dessus du niveau déjà excellent de celui de l'exercice précédent. Le volume d'investissements dans les achats de créances a légèrement baissé avec 651,3 millions d'euros par rapport à l’exercice précédent (668,4 millions d'euros) mais il continue de se situer à un niveau élevé constant du point de vue du groupe. L’augmentation du résultat par un développement très fort des activités en Europe de l’Est ainsi que des investissements élevés dans les créances avec et sans garantie et une numérisation offensive marquée ont constitué le moteur essentiel de ce développement positif.
Chiffre d’affaires du Groupe par région.
L’Allemagne reste la région au chiffre d'affaires le plus fort du Groupe EOS. Le recul par rapport à l’exercice précédent est avant tout le résultat de la vente d’EOS Health Honorarmanagement AG (SA). EOS est parvenu à acquérir quelques achats de créances significatifs et à augmenter le volume d'investissements par rapport à l'exercice précédent sur le marché allemand fortement compétitif. En poursuivant de manière systématique sa stratégie de diversification des risques sur les marchés déjà existants, EOS a pu continuer d'augmenter ses parts de chiffre d'affaires en particulier en Europe de l'Ouest et de l’Est. Les sociétés EOS ont atteint une augmentation du chiffre d'affaires particulièrement forte de 31,3 pour cent en Europe de l’Est. Les chiffres d'affaires des achats des créances en croissance nette, en particulier en Russie et en Pologne mais aussi en Croatie et en Hongrie, ont joué ici un rôle prépondérant. L’Europe de l'Ouest a, elle aussi, enregistré un développement très réjouissant des activités opérationnelles – avant tout en Belgique, en France et en Autriche. Cette région a clôturé l’exercice comptable avec un plus total du chiffre d'affaires de 5 pour cent par rapport à l’exercice précédent – de même que les sociétés en Amérique du Nord.
Le chiffre d'affaires d'EOS Consolidated pour l'exercice 2019/20 par région individuelle:
| Modifications par rapport à l'exercice précédent | 2019/20 | 2018/19 | |
|---|---|---|---|
| % | TEUR | TEUR | |
| Allemagne | -11,08 | 303.335 | 341.128 |
| Europe de l'Ouest | +5,02 | 231.975 | 220.885 |
| Europe de l’Est | +31,28 | 266.741 | 203.188 |
| Amérique du Nord | +5,33 | 51.039 | 48.456 |
| Groupe EOS | +4,85 | 853.090 | 813.657 |
Compte de résultats (résumé).
Du point de vue des bénéfices aussi, 2019/20 a été un succès : le Groupe EOS a enregistré un excédent annuel de 269,9 millions d'euros – un plus de 15,2 pour cent.
Malgré la vente de deux sociétés lors de l’exercice de référence 2018/19, les activités ordinaires du présent exercice comptable augmenté de 4,8 pour cent, soit un excellent montant de 39 433 000 euros. Le BAIIDA a augmenté encore davantage que les activités ordinaires par rapport à l’exercice précédent favorisé par l’entrée en vigueur du standard IFRS 16 (restructuration des applications de leasing). Le bénéfice avant impôt comparable à celui de l’exercice précédent (+13,0 pour cent) et l’excédent annuel (+15,2 pour cent) ont nettement augmenté de manière disproportionnée par rapport au chiffre d'affaires. Au cours de ces deux périodes, le résultat se base fortement sur des produits exceptionnels issus de ventes de filiales visibles dans le résultat financier.
Malgré la vente de deux sociétés lors de l’exercice de référence 2018/19, les activités ordinaires du présent exercice comptable augmenté de 4,8 pour cent, soit un excellent montant de 39 433 000 euros. Le BAIIDA a augmenté encore davantage que les activités ordinaires par rapport à l’exercice précédent favorisé par l’entrée en vigueur du standard IFRS 16 (restructuration des applications de leasing). Le bénéfice avant impôt comparable à celui de l’exercice précédent (+13,0 pour cent) et l’excédent annuel (+15,2 pour cent) ont nettement augmenté de manière disproportionnée par rapport au chiffre d'affaires. Au cours de ces deux périodes, le résultat se base fortement sur des produits exceptionnels issus de ventes de filiales visibles dans le résultat financier.
| 2019/20 | 2018/19 | |
|---|---|---|
| TEUR | TEUR | |
| Activités ordinaires | 853,090 | 813,657 |
| Somme des bénéfices d'exploitation | 869,054 | 834,537 |
| Résultat avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (BAIIDA) | 343,427 | 283,587 |
| Bénéfice avant impôt | 305,695 | 270,501 |
| Revenu net | 269,892 | 234,194 |
Les marchés sur lesquels nous sommes actifs continuent de receler un fort potentiel de croissance. EOS profite ici de son excellente performance et de son expertise, de ses plus de 40 ans d’expérience, de ses plus de 80 partenariats dans le monde entier et de son appartenance au groupe Otto. Alliés à notre technologie, voici ce qui fait de nous un des leaders du secteur.
Klaus Engberding, PDG du groupe EOS
Situation des actifs
Le total de l'actif du groupe EOS a baissé de 0,5 pour cent par rapport à l’exercice précédent et a atteint les 2,2 milliards d'euros. Outre une gestion des fonds de roulement intensifiée, c’est avant tout à la vente d’EOS Health Honorarmanagement AG (SA) qu’il faut imputer la responsabilité de cette baisse. La poursuite des achats intensifs de portefeuilles avec et sans garantie a agi dans le sens inverse. Leur valeur comptable a augmenté de 200 millions d'euros environ au cours de l’exercice précédent pour atteindre 1,83 milliard d'euros. Le total du bilan est composé à 83,3 pour cent de créances rachetées et de biens immobiliers dans les stocks. À cela s’ajoutent des investissements ciblés élevés dans des systèmes d’encaissement d’avenir ainsi que dans l’exploitation d’Advanced Analytics et des droits d'utilisation activés pour la première fois selon l’IFRS 16.
| 29.02.2020 | 28.02.2019 | |||
|---|---|---|---|---|
| TEUR | % | TEUR | % | |
| Valeurs immobilisées | 263.548 | 12,0 | 217.650 | 9,8 |
| Créances rachetées et biens immobiliers dans les stocks* | 1.834.308 | 83,3 | 1.610.358 | 72,7 |
| Créances | 22.002 | 1,0 | 212.306 | 9,6 |
| Liquidités | 43.286 | 2,0 | 49.309 | 2,2 |
| Autres actifs | 39.684 | 1,8 | 124.663 | 5,6 |
| Total de l'actif | 2.202.828 | 100,0 | 2.214.285 | 100,0 |
*Contiennent des investissement de portefeuille affichés comme prêts en raison de la structure (représentation économique).
Capitaux propres et financement.
La vente d’EOS Health Honorarmanagement AG (SA) a également eu une influence sur le financement total du groupe EOS au cours de l’exercice comptable précédent. EOS a cependant pu augmenter ses capitaux propres par la mise en réserve des bénéfices de l’exercice précédent ainsi que par l’accord de nouveaux titres de créance ne conférant ni droits de gestion ni droit de vote. Le ratio de fonds propres a augmenté de presque 5 pour cent pour atteindre les 33,5 pour cent – un niveau très élevé, comparativement, pour un prestataire de services financiers. À partir du flux de liquidités disponible fortement positif, les refinancements vis-à-vis des institutions bancaires et du sociétaire ont pu être réduits si bien que leur part dans le financement externe a baissé de 5,9 pour cent par rapport à l’exercice précédent.
| 29.02.2020 | 28.02.2019 | |||
|---|---|---|---|---|
| TEUR | % | TEUR | % | |
| Capitaux propres | 737.220 | 33,5 | 634.430 | 28,7 |
| Provisions | 105.510 | 4,8 | 85.923 | 3,9 |
| Dettes envers des établissements de crédit | 222.839 | 10,1 | 257.317 | 11,6 |
| Dettes envers des personnes et des entreprises proches | 925.484 | 42,0 | 1.027.028 | 46,4 |
| Dettes sur achats et prestations de services | 46.177 | 2,1 | 38.397 | 1,7 |
| Autres passifs | 165.598 | 7,5 | 171.189 | 7,7 |
| Financement global | 2.202.828 | 100,0 | 2.214.285 | 100,0 |
